عملکرد گروه فلزات اساسی در بازار سرمایه؛ بازدهی ۴.۲۷ درصدی با وجود خروج سنگین پول حقیقی

به گزارش آهن آنلاین؛ گروه فلزات اساسی در هفته معاملاتی منتهی به چهارشنبه ۱۳ آبان ۱۴۰۵، با ثبت بازدهی ۴.۲۷ درصدی عملکرد مثبتی به نمایش گذاشت؛ بااین‌حال، خروج ۲ هزار و ۵۷۴ میلیارد تومان پول حقیقی نشان داد که رشد قیمت سهام این گروه با جریان نقدینگی هم‌جهت نبوده است. ارزش معاملات هفتگی گروه به ۲۴ هزار و ۳۲۴ میلیارد تومان رسید و در روز پایانی نیز با ثبت ارزش ۵ هزار و ۸۸۷ میلیارد تومانی، روند نزولی معاملات متوقف شد. در پایان هفته، ۲۱ نماد در صف خرید و ۵ نماد در صف فروش قرار گرفتند.

بررسی بازدهی گروه فلزات اساسی و جریان پول حقیقی در بورس

بازار سرمایه در هفته منتهی به ۱۳ آبان، ابتدا با فشار عرضه و اصلاح قیمت‌ها مواجه شد، اما در دو روز پایانی معاملات توانست بخشی از این روند را جبران کند و شاخص کل در محدوده ۷.۹ میلیون واحد به کار خود پایان دهد. در این میان، گروه فلزات اساسی نیز با وجود نوسانات بازار، توانست بازدهی مثبتی را ثبت کند و هفته را با شرایط بهتری نسبت به روزهای ابتدایی پشت سر بگذارد. 

بااین‌حال، بررسی جریان نقدینگی نشان می‌دهد رشد بازدهی این صنعت به معنای بازگشت کامل اعتماد سرمایه‌گذاران حقیقی نبوده است. خروج قابل‌توجه پول حقیقی در مقیاس هفتگی، در کنار ورود نقدینگی در روز ۱۲ آبان، از تغییر رفتار معامله‌گران در روزهای مختلف حکایت دارد. اکنون باید دید آیا بهبود وضعیت معاملات در پایان هفته می‌تواند در هفته آینده نیز ادامه پیدا کند و زمینه تقویت تقاضا در سهام شرکت‌های فلزی را فراهم آورد یا خیر.

بازدهی ۴.۲۷ درصدی فلزات اساسی؛ ارزش معاملات از ۲۴ هزار میلیارد تومان عبور کرد

گروه فلزات اساسی در بازه معاملاتی ۹ تا ۱۳ آبان ۱۴۰۵ توانست در مجموع پنج روز معاملاتی، بازدهی ۴.۲۷ درصدی را به ثبت برساند. این عملکرد در شرایطی رقم خورد که بازار سهام در ابتدای هفته با اصلاح کوتاه‌مدت مواجه شده بود و در روزهای پایانی توانست بخشی از افت خود را جبران کند.

در کنار بازدهی مثبت، نسبت قیمت به درآمد یا P/E گروه فلزات اساسی در پایان این دوره ۱۰.۷۸ واحد محاسبه شد. همچنین ارزش معاملات این گروه طی پنج روز معاملاتی به ۲۴ هزار و ۳۲۴ میلیارد تومان رسید؛ رقمی که نشان‌دهنده حجم قابل‌توجه دادوستد سهام شرکت‌های فعال در این صنعت است. 

یکی از نکات قابل‌توجه معاملات هفتگی، تغییر روند ارزش معاملات در روز پایانی بود. پس از دوره‌ای که ارزش معاملات گروه روند نزولی داشت، در چهارشنبه ۱۳ آبان این روند متوقف شد و ارزش معاملات به حدود ۵ هزار و ۸۸۷ میلیارد تومان رسید.

خروج ۲.۵ هزار میلیارد تومان پول حقیقی؛ تنها یک روز با ورود سنگین نقدینگی

جریان نقدینگی حقیقی یکی از مهم‌ترین شاخص‌های قابل‌بررسی در عملکرد هفتگی گروه فلزات اساسی بود. برخلاف بازدهی مثبت این صنعت، مجموع معاملات پنج روز اخیر با خروج ۲ هزار و ۵۷۴ میلیارد تومان پول حقیقی همراه شد؛ موضوعی که نشان می‌دهد بخشی از سرمایه‌گذاران حقیقی در این دوره اقدام به خروج نقدینگی از سهام فلزی کرده‌اند.

باوجوداین روند، در روز ۱۲ آبان شرایط متفاوتی رقم خورد و ۵۲۲ میلیارد تومان پول حقیقی به گروه فلزات اساسی وارد شد. این ورود نقدینگی در حالی اتفاق افتاد که در سایر روزهای معاملاتی، جریان پول حقیقی وضعیت باثباتی نداشت و در مجموع هفتگی، برآیند معاملات همچنان منفی باقی ماند.

فولاد مبارکه و ملی مس در صدر خروج پول؛ چهار نماد در کانون ورود نقدینگی

بررسی عملکرد نمادهای فعال در گروه فلزات اساسی نشان می‌دهد جریان نقدینگی در میان شرکت‌های این صنعت توزیع یکسانی نداشته است. در سمت خروج پول، شرکت فولاد مبارکه اصفهان، شرکت ملی صنایع مس ایران، کارخانه فولاد خوزستان و فولاد خراسان بیشترین خروج پول هفتگی را تجربه کردند.

در مقابل، فولاد آلیاژی ایران، طلوع فولاد پارس، فولاد کاوه جنوب کیش و فولاد امیرکبیر کاشان در فهرست شرکت‌هایی قرار گرفتند که بیشترین ورود پول حقیقی را در هفته جاری به ثبت رساندند. این تفاوت در رفتار نقدینگی نشان می‌دهد با وجود خروج پول از برخی نمادهای بزرگ گروه، تعدادی از شرکت‌های فلزی همچنان موردتوجه خریداران حقیقی قرار داشته‌اند.

صف‌های خرید در پایان هفته بیشتر شد؛ ۲۱ نماد در صف تقاضا

وضعیت صف‌های خرید و فروش نیز تصویر دیگری از شرایط معاملاتی گروه فلزات اساسی ارائه می‌دهد. در طول پنج روز معاملاتی اخیر، به‌طور میانگین ۱۹ نماد در صف خرید و ۱۰ نماد در صف فروش قرار داشتند؛ آماری که از برتری نسبی تقاضا در بخش قابل‌توجهی از نمادهای این صنعت حکایت دارد. در روز چهارشنبه ۱۳ آبان، تقاضا تقویت شد و تعداد نمادهای دارای صف خرید به ۲۱ نماد رسید. در مقابل، تنها ۵ نماد در صف فروش قرار گرفتند؛ بنابراین، در آخرین روز معاملاتی هفته تعداد نمادهای صف خرید به‌مراتب بیشتر از نمادهای فروش بود.

در روز چهارشنبه ۱۳ آبان ۱۴۰۵، حجم معاملات گروه فلزات اساسی به ۷ میلیارد سهم و ارزش معاملات به ۵ هزار و ۸۸۷ میلیارد تومان رسید. این تحرک معاملاتی در شرایطی رخ داد که قیمت آهن و سهام شرکت‌های فعال در این صنعت مورد توجه معامله‌گران قرار داشتند. بااین‌حال، سرانه خرید حقیقی ۹۰ میلیون تومان و سرانه فروش حقیقی ۱۰۳ میلیون تومان ثبت شد و نسبت خریدار به فروشنده نیز در سطح منفی ۱.۱۵ قرار گرفت. همچنین خالص ورود پول حقیقی در معاملات روزانه منفی ۵۰ میلیارد تومان بود؛ موضوعی که نشان می‌دهد با وجود بهبود وضعیت قیمت‌ها و افزایش تعداد نمادهای مثبت، برآیند جریان نقدینگی حقیقی همچنان خروج پول را نشان می‌داد.